"מספר הקסם" של הריבית שתוריד את מחירי הנדל"ן

פתרון חדש שהגתה התאחדות יועצי המשכנתאות בישראל, אמור לא רק להוביל להוזלה של מחירי הדיור ולהגברת היכולת והביטחון של מי שאמורים לשלם החזרי משכנתאות על דירות שנרכשו, אלא גם להוביל בהמשך לירידת מחירים רוחבית במשק כולו בשנה הקרובה, בעקבות פריסה מחדש של הלוואת ללא שינויי ריבית, בתגובה להעלאות הריביות התכופות שביצע בנק ישראל לאחרונה. שימי אדזיאשוילי, המכהן כחבר הנהלת התאחדות יועצי המשכנתאות, סיפר בראיון כי להתאחדות יש כעת בידה פתרון "גלובלי" שיכול לספק הקלה על כל הוצאות משק הבית הממוצעות שכרוכות היום בתשלום ריבית על הלוואות, אותו היא עומדת להציע לבנק ישראל.

אדזיאשוילי מסר את דבריו בראיון עם אתר "מרכז הנדל"ן", בו הוא ציין כי פתרון על בסיס דומה, אשר מאפשר ללקוחות שיש להם משכנתאות בעלות רכיב צמוד ריבית פריים, יוכלו לבצע פריסה מחדש שלהן לתקופה ארוכה יותר מבלי שום צורך לשלם ריבית גבוהה יותר בעבור הפריסה או הגדלת מספר התשלומים, אומץ לאחרונה בהצלחה על ידי בנק הפועלים כתוגה להתייקרות חדה שחלה במסלול ההלוואות של הבנק אשר נבעה מהעלאת הריבית שקבע נגיד בנק ישראל. באופן דומה, כך מסביר אדזיאשוילי, יוכל בנק ישראל לאמץ פתרון רוחבי שיסייע למשקי בית בישראל להפחית את ההחזר החודשי של כל הלוואה בתמורה להארכת התקופה, ללא צורך בתשלום ריבית נוספת.

בנושא הפתרון הכלכלי החדש הסביר אדזיאשוילי כי "אנו עומדים להציע פתרון נוסף לבנק ישראל – לקיחת משכנתאות לכל מטרה עם עד 70% מימון. זה פתרון שהצענו וסורב פעמיים בחצי השנה האחרונה, אך לאור מצב השוק אנו מנסים לקדם זאת שוב. ההצעה הועלתה על ידינו בקורונה, ובזמנו בנק ישראל קיבל אותה למשך כחצי שנה. ההצעה פשוטה מאוד. כיום כשרוצים לקחת משכנתה לכל מטרה ניתן לקבל עד 50% מימון מהנכס. אנחנו מציעים להעלות את זה ל-70%, ובכך לאחד חובות למשקי הבית כדי לצמצם החזרים חודשיים. מרבית ההלוואות הצרכניות בישראל הן קצרות טווח, לחמש עד שבע שנים, ובעלות ריבית גבוהה יחסית והחזר חודשי גבוה. בכך שאותן הלוואות מוכנסות למשכנתא ולא נשארות במסגרת הלוואה צרכנית, ניתן לפרוס אותן לתקופה ארוכה יותר, ובכך ניתן יהיה לצמצם הוצאות של אלפי שקלים למשק בית. ניתן לחסוך בדרך זו אלפי שקלים בהוצאות המימון, על חשבון פריסה ארוכה יותר של המשכנתא".

באותו ראיון ציין אדזיאשוילי כי בכדי להגיע לירידה ממשית במחירי הנדל"ן ובמחירים במשק הכללי, ריבית הפריים של בנק ישראל צריכה להגיע לכדי "מספר קסם" שעומד על 5 אחוזים. בנושא זה ציין כי "אנחנו מעריכים שברגע שנגיע לריבית פריים של 5%, שזה מספר קסם, נראה שינוי במגמה – גם מוכרי דירות מיד שנייה יבינו שעליהם להוריד מחירים, כי אחרת הם ייתקעו איתן. זה רלוונטי בעיקר למשפרי דיור שכבר קנו נכס, אבל עדיין לא מכרו את הנכס הישן יותר. כרגע אין הרבה קונים בשוק, מה שיוריד את כוחם של המוכרים ויחזיר את הכוח לקונים. גם המשקיעים מתרחקים מהשוק עקב גובה החזרי המשכנתאות, שעולות על השכירות שהם גובים – מה שהופך את ההשקעה ללא כדאית. המשקיעים הם תמיד הראשונים שמגיבים לשוק – הם הראשונים לקחת צעד אחורה, והם גם הראשונים לחזור. בסופו של דבר המשקיעים מושפעים פחות כי מראש יש להם יכולת לקחת משכנתה נמוכה יותר, בגלל הון עצמי גבוה יותר, כך שההשפעה של העלייה בהחזר החודשי לא פוגעת בהם כמו שהיא פוגעת בזוג צעיר".